LED市场发展与市场基础大小有绝对影响，01年LED进入手机市场，使得整体市场呈现出第一波高速增长，特别是高亮度LED市场在2001~2004年间实现了高达46%的年增长率。但在04年以后，随着彩色屏幕手机的比例超过了80%，显示器背光改用白光LED的速度减缓，再加上我国台湾地区和韩国厂商还推出键盘用低价格LED，使LED价格出现显著下滑。在缺乏新市场带动，旧有市场基础增长迟滞影响下，2005年后全球LED市场陷入低速增长态势。

08年初全球能源价格高涨，具有节能优势LED成为大众看好的明星产业，陆续有新厂商跨足LED产业。产业内厂商看好LED在照明市场与液晶显示器背光源市场渗透率增长，持续扩产。在市场一片乐观情况下，08年第三季起受到全球金融海啸影响，市场需求瞬间冷冻，除了照明等新兴市场渗透率不如预期乐观外，圣诞灯串、小尺寸显示器背光源等既有市场也因消费者购买能力下滑，呈现衰退现象。

由于需求减缓，难以消耗年初所扩增产能，导致产品单价巨幅向下变动，整体市场景气由繁荣转为衰退，所幸上半年市场增长，抵销部分下半年市场衰退负面影响，08年全球LED市场较2007年微幅增长3%，达67.6亿美元。

产品结构未有明显变化，高亮度LED仍是主流产品。就个别产品项分析，2008年全球LED产品组合变化不大，高亮度LED仍然是主要产品类型，不过受到全球金融海啸影响，导致消费者消费能力下降，一般亮度及不可见光（红外光）LED市场与市场占有率呈现衰退。

四元化合物及GaN系化合物制成高亮度LED，在亮度、发光效率等产品特性持续增长，使其应用领域持续扩张。特别在中大尺寸LCD显示器背光源市场，在NB及LCD-TV开始导入LED背光模块带动下，抵销金融风暴对市场需求减缓的冲击，市场规模仍维持5%增长，市场占有率增长至72%。

过去数年来一般亮度LED，由于其单价低、产品可靠度高，在玩具、装饰灯串等部分不需要高亮度应用领域，仍具有相当优势，产品单价也相当稳定。受到全球金融海啸影响，消费者对于此类产品需求减少，产品单价也呈现下滑现象，使得一般亮度LED市场规模较2007年衰退6%，市场占有率较2007年衰退1%，仅达15%。

受到手机市场衰退影响，以及在光学鼠标市场有激光二极管互补产品推出，不可见光（红外光）LED市场较07年衰退3%，市占率下滑至13%。

便携式产品市场占有率止跌回稳。就应用市场分析，LED应用领域相当广泛，举例而言，电子产品、家电产品、汽车、交通信号、广告牌等需要点光源或面光源场合，都是LED应用市场。早期LED由于发光亮度低，主要应用于家电、电子产品或玩具等点光源应用领域，自2000年后，随着高亮度LED产品亮度与效率增进，便携式产品（如手机、PDA、数码相机等）大量使用作为产品屏幕或按键光源，配合便携式产品市场增长，使得便携式产品成为LED最大应用市场